富国银行丑闻：都怪盈利模式？

总部位于美国旧金山的富国银行公司（Wells Fargo）作为美国最主要的金融服务机构之一，于9月8日爆出丑闻。这一事件不仅令客户对其信心全失，更可能令整个银行业的制度遭受质疑。该公司称，旗下的富国银行（Wells Fargo Bank）已经同监管机构达成1.85亿美元和解费，承认银行雇员从2011年起通过伪造和操纵虚假客户账户完成销售目标并赚取佣金。而这一举动母公司并不知情。《纽约时报》透露，监管机构估计此类账户约有200万个，其中包括150万个银行账户和56.6万份信用卡申请。

美国银行业监管机构消费者金融保护局（CFPB）在一篇博客文章中透露，富国银行将缴纳1亿美元罚款，另外的8500万则缴纳给美国货币监管官和洛杉矶市检察官。富国银行还将缴纳另外500万作为“客户补救金”。

富国银行表示本公司对危机的响应极为迅速。“在富国，一旦我们犯错，我们会开诚布公，勇于承担责任，积极采取行动。”银行在上周四和解达成后发表的一份声明中如是说。除此之外，公司还向客户退回了260万不该收取的费用，开除了至少5300名参与失当行为的员工。

沃顿商学院法律研究与商业道德教授彼得·康蒂·布朗（Peter Conti-Brown）带我们分析了富国银行丑闻发生的原因：究其根本还是在于金融服务行业的交叉销售做法。在这种模式下，银行会想方设法劝说客户购买越来越多的产品，从而节省服务费用和其他成本，同时增加利润。密歇根州立大学经济学与国际关系学教授丽莎·库克（Lisa Cook）则担心，这种盈利模式在银行业内颇为普遍。其他银行也可能存在类似的不当行为。对于接下来的事件走向，布朗建议监管机构应从调查结果出发采取进一步行动。而库克则认为会有大量富国用户丧失忠诚度，转向信用社或其他他们认为更加有保障的银行。

康蒂-布朗和库克做客SiriusXM channel 111频道的Wharton Business Radio，就富国银行丑闻进行探讨。 

以下是讨论的五大要点。

可能会有更多银行卷入其中。“并不是只有富国银行。”库克说道：“账户费是美国银行盈利模式的重要组成部分。”康蒂-布朗也表示赞同，并表示交叉销售的做法能够为银行带来其梦寐以求的账户服务费收入。“交叉销售是富国银行在外界眼中如此成功的原因之一。”与母公司名称一致的富国银行旗下资产约为1.9万亿美元。“（银行）激励结构也有漏洞。”康蒂-布朗解释说，如果高层管理者将员工奖金同能否签约更多现有客户购买更多产品和服务挂钩，那么这种不正常行为就很容易发生。 

循着蛛丝马迹向上追责：“更高层还有谁应当对此事负责？”康蒂·布朗这样问道。他还指出，被解雇的员工人数为5,300人，仅占该银行员工总数的不到2%。这家银行共有雇员268,000人。“故事才刚刚开始。波及面究竟多广？”库克补充说：“目前解雇的都是富国低级别员工。是不是该开除某些高级雇员？” 

亟待强力纠正：“CFPB需要密切追踪此事。”库克说：“他们花了5年解决这起（最新的）案子。”她呼吁进行更加严格的监管，不仅针对富国银行，还有整个行业的所有银行。她指出，CFPB担心“顾客已经形成惯性”，通常不会注意到自己的账户上产生更多费用。“同时，银行却从中大赚特赚。所以这是一个大问题。”就目前而言，参议院银行业委员会计划定于9月20日举行听证会，传召富国银行CEO John Stumpf作证。周一，包括马萨诸塞州参议员Elizabeth Warren在内的几位参议院民主党人士还签署了一封信件，敦促对富国事件采取强硬手段。

失去信任： “作为银行客户……我的反应是惊恐。”康蒂-布朗如此描述自己在听到富国丑闻被发现时的感受。“我从来没想过是不是该信任这家银行。我从来没想过去查一查（银行账户上）奇怪的收费项目。”

库克指出，富国银行前几年就曾因为其它违规行为屡遭处罚。“这对富国银行来说似乎成了常规做法。”她说。根据《今日美国》的一篇报道，过去8年以来，富国银行缴纳的罚金总额在全球银行排名第4（100亿美元）。 

还有没有安全的地方？ 库克预言，很多富国银行的客户目前有可能会将业务转至其它银行或信用社。“人们开始关注这个问题了。”库克回忆起2008年金融危机发生时的情形。人们纷纷将存款从大银行转到信用社和规模较小的银行。“目前在非裔美国人中间出现了将账户转到信用社以及黑人开设的银行的趋势。”尽管如此，如果信用社恰好与那些大银行的盈利模式类似，库克说：“我对信用社也持怀疑态度。”

“将钱挪到别的地方合情合理。”康蒂-布朗说道。如果这种趋势达到一定规模，“就会极大地影响到富国银行的业务。”银行客户的另一种选择是使用“纯粹的在线银行”。康蒂-布朗又说，当下很多千禧一代都青睐网络银行，而较年长的一代人则认为关系银行仍然很重要。