小額信貸在中國：發展、困境和機遇

        隨著政府、各種非政府組織和商業銀行開始尋求向更多的赤貧人口提供信貸服務，小額信貸正在中國飛速發展。

 

中國小額信貸協會（China Association of Microfinance）秘書長白澄宇說，“在歷經十年的發展之後小額信貸進入了過渡時期，目前正由試驗階段向大規模的商業拓展轉化。”

 

小額信貸在亞洲的歷史源遠流長，最早要追溯到1976年孟加拉的孟加拉鄉村銀行（Grameen Bank），它開創風氣之先河，向小群體的婦女，即因爲貧窮向銀行貸款無門的婦女，提供金額微小的貸款。中國的小額信貸則出現在上世紀九十年代中期，當時聯合國開發計劃署（UNDP）、世界銀行（World Bank）與中國的組織機構合作，聯手在中國推廣小額信貸的理念。

 

小額融資包括儲蓄和保險等各種金融服務，而小額信貸通常指金額在1000元至3000元之間的貸款。這兩個概念經常被媒體交換使用。

 

中國的鄉村地區目前正面臨著嚴重的問題，許多人都希望小額信貸能夠促進這些地區的發展。中國有大約3000萬“相對”貧窮的人口每日收入不足1美元，另有3000萬人口屬於“絕對貧困”，他們每日收入不足25美分。這些人口中的絕大部分都分佈在農村。農村地區的生活條件與醫療設施、教育等公共服務都與城市存在著巨大的差距。

 

去年十月世界銀行發佈報告指出，在“難以獲得貸款”與“低收入”這兩者之間存在著密切聯繫。從事小額信貸的人士說，一戶貧困家庭如果能獲得100美元的貸款並用來購買家畜或者播種用的種子，那麽這戶人家的生活就將發生重大的改變，向社區裏的衆多家庭發放貸款則可以改變貧窮落後的面貌。

 

低可持續發展率

 

小額信貸在中國的發展雖然獲得成功，但也面臨著一些問題。白秘書長說，“儘管部分小額信貸機構的還貸率相當高，但多數機構的經營效率都還很低。”當然這種現象並非只在中國才有。據聯合國資本開發基金（UN Capital Development Fund）指出，“全球只有1%的小額信貸機構能夠保持財務穩健，中國也不例外。”

 

德國職信銀行（ProCredit）的一個分支機搆IPC的顧問錢向民（Sarah Tsien）語氣更加強硬，她說，“小額信貸在中國的發展是場災難。它基本上從未實現過大規模的可持續發展。”

 

天津婦女聯合會就是個例子，它推出的小額信貸專案起初發展良好，後來卻陷入了停滯狀態。有分析師指出，“天津是個大城市，但小額信貸在天津推行七年多後仍然只有不足2000名客戶，而客戶人數應該能達到3萬名。”

 

白秘書長認爲，制約小額貸款發展的主要瓶頸包括缺乏相關政策來鼓勵商業金融機構的參與、未能向私營行業開放金融市場、人爲將利率控制在低水平以及缺乏相應的法律框架。專家也認爲今後如果要推動小額信貸與小額融資的發展，有能力提供資金的銀行以及深入中國廣大赤貧人口分佈的村莊基層組織必須開展密切合作。

 

在全球擁有19家分行的小額信貸銀行職信銀行認爲，小額信貸行業必須朝著更加專業化的方向發展。錢女士說，“提供金融服務的人員必須懂得如何採取商業化的態度以及作爲銀行家該如何行事。”

 

然而，儘管聲稱小額信貸具有違約率低和收益豐厚的優勢，商業銀行至今仍不相信該行業有利可圖。其中存在的主要問題是借貸者通常都居住在偏遠的鄉村地區，也就是說銀行必須派駐人員前往這些地區開展貸款業務，即使借貸者要求的貸款金額常常只有區區120美元。假如銀行批准發放貸款，他們就必須想辦法撥出資金然後確保還款。

 

小額信貸機構認爲，只有提高利率貸款才能更加可行。多數小額信貸機構目前收取的利率只比商業銀行略高，但遠遠低於地下錢莊高達3%的月利率。陝西大學金融與經濟學教授孔祥義（音譯）四月對路透社表示，農民有半數及以上的貸款需求是通過高利貸來實現的。

 

中國扶貧基金會（以下簡稱CFPA）的利率在7%與9%之間浮動，略高於農村信用合作聯社（Rural Credit Cooperative, 以下簡稱RCC）。CFPA稱自己正計劃不久之後將利率提升至該範圍的高端。此舉的用意是提高貸款效率但同時又不至高到讓窮人望而卻步。

 

CFPA的小額信貸部門專案官員李琪女士（音譯）說，市場可以承受更高的利率水平。她指出CFPA的客戶與RCC不同。“RCC的貸款更加優惠，它吸引的客戶質量更高。”另外，她還指出自己的組織通常要求每月還款，而RCC的還款期限更長。“我們的客戶經濟條件很差，他們別無選擇。在向我們貸款之前，他們只能去找利率奇高的高利貸。”

 

私營部門的更多參與

 

職信銀行在全球19個國家開設分行，但在中國卻由於法規的限制無法直接開展小額信貸業務，於是它集中開展諮詢業務並通過城市商業銀行體系涉足小額信貸領域。一個非政府組織－沛豐金融（PlaNet Finance）則提供會計、貸款管理和風險分析方面的培訓。

 

世界銀行的報告中指出了這股新趨勢。報告中寫道，“雖然多數小額信貸專案都由政府或者贊助商資助，但目前商業小額信貸機構正在大力發展之中。改善小額信貸的環境也可以向鄉村貧困人口發放更多的貸款。”

 

沛豐金融、職信銀行和CFPA等非政府組織正在努力吸納私營機構參與小額信貸。沛豐金融（PlaNet Finance China）的執行董事夏黛柏（Gabrielle Harris）說，“我們涉足這個行業的初衷是什麽？是因爲銀行不願意把錢借給沒有抵押擔保的人以及居住在鄉村地區貸款無門的窮人。我覺得無論如何我們也不能這樣將窮人拒之門外。”她認爲要吸納城市商業銀行和農村信用合作聯社參與小額信貸，沛豐金融等機構首先必須建立起他們的信任感，說服銀行相信小額信貸是值得投資的合法業務。她說，“只有熱情是不夠的。”她還說自己的工作就是讓當地的銀行相信，非政府組織在小額信貸領域有著良好的發展歷程，雙方有機會建立良好的合作夥伴關係。

 

由於中國法規不允許外國銀行直接涉足小額信貸市場，ProCredit正在設法與城市商業銀行建立聯繫以提供小額信貸服務，它已經在其他十個國家進行類似操作。

 

錢向民女士說，高昂的交通與通訊成本使得銀行家不太樂意前往鄉村地區批准和發放貸款，因此職信銀行計劃首先集中兵力在城市開展業務，然後再向鄉村地區拓展。他們發放的貸款金額在5000元至10000元之間，高於通常的小額信貸金額。她稱自己的工作就是說服地方銀行進軍小額信貸市場，但多數銀行可能對此並不感興趣。職信銀行將從130家城市商業銀行中首先挑選12家進行合作。

 

錢女士說，“我們正在想辦法改變貸款官員的想法，讓他們用計算器計算一下小企業家的付款能力，而不要一味強調抵押擔保的作用。”她還指出，在全球經營的經驗告訴我們貸款無需抵押擔保，但她也承認這種觀點“會讓銀行家們緊張不安。”

 

孟加拉鄉村銀行的範例

 

業內人士指出，小額信貸的還款率較高，甚至高於發達國家的全球性大銀行。他們將此歸功於從孟加拉鄉村銀行借鑒的模式。向該銀行貸款的窮人每日收入不足1美元。因爲這些人沒有能力提供抵押擔保，顯然起初他們也不具備可供查考的信用歷史，所以單獨的借貸者被編成小組，小組成員互相監督和施加壓力來保證還貸。按時還款後貸款者就有資格申請金額更大的貸款，這也是一種附加的激勵措施。

 

李女士聲稱CFPA已經成功採用了孟加拉鄉村銀行的模式，其各個地區的壞賬率僅爲一個百分點，逾期還款率也只有1.79%。晚一天償還的貸款稱爲逾期貸款，一年之內尚未償還的貸款稱爲壞賬。5至7個借貸者被編成一組，小組成員對任何成員不能歸還的貸款負有責任。她說，“這是一種同輩壓力。客戶會想，‘假如我逾期還款，整個村裏的人都會知道這件事。’”

 

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